EMP Latin America anuncia venda de participação de US$ 121 milhões da Ultrapetrol

A oferta subsequente permite que a LAIF venda uma participação significativa no capital acionário da empresa de transporte marítimo.

Washington-A EMP Latin American Management LLC ("EMPLA") anunciou que o AIG-GE Capital Latin American Infrastructure Fund L.P. ("LAIF") vendeu uma parte significativa da sua participação acionária na Ultrapetrol (Bahamas) Ltd (Nasdaq: ULTR), uma empresa de transporte marítimo diversificado com operações em toda a América do Sul e nos mercados internacionais.

O LAIF recebeu aproximadamente $ 121 milhões pela venda de 68,2% da sua participação no capital acionário da Ultrapetrol como parte de uma oferta secundária de ações executada no Nasdaq Global Market no dia 19 de abril de 2007. A oferta foi feita mediante um preço de $ 19 por ação e rendeu um total de $ 240 milhões em rendimentos brutos, $ 92 milhões dos quais vieram de uma oferta primária da empresa. O LAIF já havia vendido cerca de 1,5% das suas ações por aproximadamente $ 1,5 milhão como parte da oferta pública inicial da Ultrapetrol no dia 12 de outubro de 2006 a um preço de $ 11 por ação. A participação acionária na Ultrapetrol que o LAIF ainda possui vale $ 70,9 milhões pelo preço de mercado atual de $ 23,01 por ação no dia 9 de maio de 2007.

Fundada em 1992, a Ultrapetrol possui quatro importantes segmentos de negócios: (1) UABL, uma subsidiária integral que é a maior empresa de transporte por barcas do sistema de hidrovias da América do Sul; (2) UP Offshore, que possui e opera uma frota de navios de apoio a plataformas de petróleo no Brasil e no Mar do Norte; (3) navios-tanque e de transporte de carga à granel oceânicos que operam nos mercados sul-americano e internacional; e (4) navios de cruzeiro que operam na Europa. A empresa usará a receita da oferta secundária para acelerar as suas iniciativas de crescimento, entre elas a expansão dos recursos de construção de barcas na região das hidrovias, a construção de até quatro novos navios de apoio a plataformas de petróleo e a compra de navios-tanque costeiros.

O LAIF começou a investir na Ultrapetrol em 2000, principalmente para financiar a expansão das operações de barcas da UABL, que cresceram de 125 barcas na época do investimento para 502 atualmente. O LAIF também participou do desenvolvimento da UP Offshore, que foi formada como uma empresa independente em 2003 e consolidada junto à Ultrapetrol como parte da oferta pública inicial da empresa, rendendo $ 48 milhões para o LAIF na época.

James F. Martin, sócio-gerente da EMP Latin America, disse: "Tem sido gratificante desempenhar um papel no crescimento desta empresa dinâmica, observando a capitalização crescer de somente $ 50 milhões na época do investimento do LAIF para aproximadamente $ 650 milhões hoje em dia, o que representa um aumento de 13 vezes. A oferta pública inicial e a oferta secundária deram à empresa recursos adicionais para continuar no seu caminho de crescimento, expandindo-se em praticamente todos os seus mercados de navegação. Esperamos trabalhar com a diretoria para criar mais valor para o LAIF e para os acionistas públicos da empresa.

Katherine A. Downs, sócia da EMP Latin America, acrescentou: "A valorização significativa das ações da Ultrapetrol desde a oferta pública inicial permitiu que a empresa fosse em frente com uma oferta subsequente somente seis meses depois da inicial, o que gerou uma receita que a empresa usará para novas iniciativas de crescimento e permitiu que o LAIF vendesse uma participação de tamanho considerável com um retorno atraente para os seus investidores. Concordamos com a visão de mercado de que a Ultrapetrol está muito bem-posicionada para um crescimento continuado. Tomamos a decisão de manter uma participação significativa na empresa, o que nos permite desempenhar um papel na formulação de estratégias e na maximização do nosso potencial de ganho futuro."

Desde a sua criação em novembro de 1996, o LAIF já investiu aproximadamente $ 805 milhões em 24 empresas em toda a região da América Latina, as quais estão engajadas em uma série de setores de infra-estrutura, entre eles telecomunicações, transporte, energia e recursos naturais. Esta saída faz parte de uma série continuada de recentes vendas públicas e privadas dos ativos do LAIF.

Perfil da EMP Latin American Management LLC - A EMP Latin American Management LLC é uma joint venture entre a EMP Global LLC e os quatro membros principais da equipe latino-americana da EMP Global. Ela funciona como assessora principal do AIG-GE Capital Latin American Infrastructure Fund L.P.

Perfil da EMP Global LLC - A EMP Global LLC é a maior assessora de fundos de ações privados com foco em mercados emergentes, assessorando oito fundos de ações privados e totalizando $ 7 bilhões investidos na África, Ásia, América Latina, Europa e Oriente Médio. A EMP Global possui mais de 90 profissionais trabalhando em oito escritórios nas regiões onde investe. | Por: PR Newswire Latin America.