Abertura de capital em 2010 no mundo excederá recorde de 2007, aponta Ernst & Young

Entre janeiro e novembro, Brasil foi o país com mais operações na América Latina (onze) e expectativa para 2011 é de mais de 30 operações; quarto trimestre global deverá ter recorde histórico de IPOs.

São Paulo - As operações de abertura de capital registradas em 2010 ao redor do mundo deverão bater recorde neste ano, superando o volume de IPOs realizados em 2007, antes da crise, e atingindo valores totais de mais de US$ 300 bilhões, aponta levantamento preparado pelo time global da Ernst & Young, Year-end Global IPO Update. O quadro é atribuído às boas condições verificadas na Ásia, a despeito da frágil recuperação econômica nos mercados desenvolvidos. O estudo também justifica o bom resultado devido a valores recordes de operações. Nos primeiros onze meses deste ano, já ocorreu a captação de US$ 255,3 bilhões em 1.199 operações. Até o final do ano, os valores totais deverão superar o recorde de 2007, que foi de US$ 295 bilhões. No período, o Brasil recebe destaque no levantamento pelo maior número de operações na América Latina (onze) e o maior volume de captação (US$ 6 bilhões), seguido pelo México, com cinco operações.

Apesar de o número de operações em 2010 no Brasil ser superior ao registrado no ano passado (6), o país ainda está atrás de mercados que tiveram um aumento expressivo no número de empresas que abriram capital nos meses de outubro e novembro. Como exemplo, a China (90), os Estados Unidos (23), o Canadá (19), a Índia (18) e a Austrália (16). Ao comparar, porém, a posição do Brasil em relação aos demais países da América Latina, o país desponta ao responder por 2,4% do total de recursos captados globalmente por IPOs entre janeiro e novembro. A mesma análise mostra que entre os países latinoamericanos, o México representa apenas 0,5% do valor global (cinco operações e US$ 1,4 bi), Colômbia (uma operação de US$ 200 milhões), Peru (uma operação de US$ 100 milhões) e Argentina (uma operação de US$ 100 milhões) representam 0,1% cada.

A operação global mais significativa do ano no mundo – considerando IPOs e também ofertas de companhias que já haviam ido anteriormente ao mercado – foi a oferta de ações da Petrobras, em setembro, quando foram captados US$ 70,1 bilhões. O valor supera o volume de recursos captados por IPOs registrados em todos os países do Mundo, com exceção da China, que gerou recursos de US$ 117,9 bilhões em 442 operações. Em termos de captação para companhias que já estavam no mercado, como é o caso da Petobras, 2010 já registrou 3525 operações, que totalizaram US$ 442,5 bilhões.

No cenário global, o quarto trimestre deverá ter o recorde histórico de operações, segundo o levantamento da Ernst & Young, organizado a partir de dados coletados nos mercados e Bolsas de Valores.

Perspectivas no Brasil em 2011 - O sócio da área de IPOs da Ernst & Young Terco, Paulo Sérgio Dortas, aponta para a possibilidade de mais de 30 operações de abertura de capital no Brasil no próximo ano e justifica o bom momento devido ao aumento do poder de consumo das classes C e D, perspectivas com Copa do Mundo e Olimpíadas e a exploração de petróleo da camada pré-sal. “As perspectivas são positivas e temos a possibilidade inclusive de bater, em valores, o total de valores captados em 2007, antes da crise”, afirmou. “O total de 64 operações de 2007 não se repete, já que aquele ano teve uma excessiva euforia no mercado”, completou.

Dortas também destaca que vem crescendo a presença de fundos chineses no país para investimentos em IPOs, quadro que deverá influenciar também no crescimento do volume de operações no próximo ano.

Comparação ano a ano e mercados - Na comparação dos IPOs no mercado global nos onze primeiros meses deste ano com o ano de 2009, registra-se um crescimento de 127% dos valores captados. De janeiro a novembro foram captados US$ 255,3 bilhões, ante 112,6 bilhões em 2009.

A América Latina não deve, no entanto, apresentar resultados também positivos. A região não ultrapassou até novemnbro o volume de recursos arrecadados por IPOs no ano passado. São US$ 8 bilhões contra US$ 13 bilhões.

Ernst & Young e sobre a Ernst & Young Terco -A Ernst & Young é líder global em serviços de auditoria, impostos, transações corporativas e consultoria. Em todo o mundo, a empresa tem 144 mil colaboradores unidos por valores pautados pela ética e pelo compromisso constante com a qualidade. A empresa faz a diferença ajudando colaboradores, clientes e as comunidades em que atua a atingirem todo seu potencial.

No Brasil, a Ernst & Young Terco é a mais completa empresa de consultoria e auditoria com 3.500 profissionais que dão suporte e atendimento a mais de 3.400 clientes de grande, médio e pequeno portes, sendo que 111 companhias são listadas na CVM (dado referente a junho de 2010) e fazem parte da carteira especial da equipe de auditoria. [www.ey.com.br | twitter: http://twitter.com/eybrasil ].