IPOs no primeiro bimestre apontam para recorde em 2011

Levantamento global da Ernst & Young computou 193 operações em janeiro e fevereiro. No Brasil, são esperados 30 IPOs com captação média de US$ 500 milhões.

São Paulo – O mercado global de IPOs começou 2011 aquecido. Em janeiro e fevereiro, foram realizadas no mundo 193 operações de abertura de capital, que responderam por um volume de US$ 25,3 bilhões, aponta o relatório Global IPO trends report 2011, da Ernst & Young. O crescimento dos mercados emergentes teve participação decisiva neste quadro, sobretudo em privatizações, operações locais de empresas multinacionais nos setores de commodities, infraestrutura e tecnologia. No Brasil, ocorreram quatro IPOs no mesmo período e a despeito da inflação crescente, são esperadas 30 operações com captação média de US$ 500 milhões em setores como varejo, petróleo e gás e mineração.

“Os IPOs realizados e o interesse robusto dos fundos de private equity apontam para um cenário de liquidez importante no mercado mundial. No Brasil, o movimento de abertura de capital ocorre especialmente em setores voltados ao mercado interno, devido ao alto consumo doméstico. O empresariado brasileiro cada vez mais se conscientiza de que acessar a Bolsa é uma maneira de alavancar o crescimento de seu negócio”, sustenta Paulo Sérgio Dortas, sócio da Ernst & Young Terco para a área de IPOs.

Ele avalia que a turbulência política que afetou alguns países do mundo árabe, até o momento, não minou o interesse aguçado dos investidores, que é constatado no reporte global de IPOs compilado pela Ernst & Young.

O cenário nos EUA também dá sinais de melhora no comparativo com os dois últimos anos, aponta o estudo. No primeiro bimestre de 2011, foram 26 operações no montante de US$ 9 bilhões. Até o término de fevereiro, a listagem dos próximos IPOs continha 150 companhias, com expectativa de levantar US$ 24 bilhões. A relação possui empresas respaldadas por fundos de private equity e venture capital, empresas de rápido crescimento nos setores imobiliário, de tecnologia e de saúde. Outros destaques são empresas baseadas na China, spin-offs de grandes corporações e firmas americanas respaldadas pelo “Troubled Asset Relief Program” do governo dos EUA.

Celebrado neste ano, o IPO da companhia energética Kinder Morgan, no valor de US$ 3,3 bilhões, foi a maior abertura de capital respaldada por um fundo de private equity na história dos EUA –e sinaliza a tendência de novas ofertas neste modelo.

Ernst & Young e sobre a Ernst & Young Terco - A Ernst & Young é líder global em serviços de auditoria, impostos, transações corporativas e consultoria. Em todo o mundo, a empresa tem 144 mil colaboradores unidos por valores pautados pela ética e pelo compromisso constante com a qualidade. A empresa faz a diferença ajudando colaboradores, clientes e as comunidades em que atua a atingirem todo seu potencial.

No Brasil, a Ernst & Young Terco é a mais completa empresa de consultoria e auditoria com 3.500 profissionais que dão suporte e atendimento a mais de 3.400 clientes de grande, médio e pequeno portes, sendo que 111 companhias são listadas na CVM (dado referente a junho de 2010) e fazem parte da carteira especial da equipe de auditoria.