Upstream Capital Costs Index Sobe 53% Desde 2004

Houston, EUA, São Paulo - Os custos dos principais projetos de produção de petróleo e gás aumentaram mais de 53% nos últimos dois anos e nenhuma queda significante está prevista, de acordo com um novo índice de benchmark (marco de referência) desenvolvido pela IHS e Cambridge Energy Research Associates (CERA).

O Upstream Capital Costs Index (UCCI) da IHS/CERA, que acompanha nove áreas de custos principais para projetos em mar aberto e em terra, subiu 13% para 167 durante os seis meses terminados em 31 de outubro de 2006, contra um aumento de mais de 17% nos seis meses anteriores. Desde 2000 o UCCI subiu 67% - com a maior parte do aumento nos últimos dois anos -- enquanto que o Producer Price Index-Commodities para produtos acabados (excluindo alimentos e energia) aumentou apenas 7,5% durante o mesmo período.

"Esse aumento contínuo de custos é um fator importante para o planejamento estratégico de todas as companhias de energia e para as expectativas de todos os usuários de energia para segurança de fornecimento nos próximos anos", disse o presidente da diretoria da CERA, Daniel Yergin. "Os aumentos de custos de capital se comparam às questões mais amplamente reconhecidas como tendências do mercado mundial, geopolítica, globalização e novas tecnologias no topo da agenda para a indústria de energia", disse ele. "E isso será uma questão central na CERAWeek em Houston", referindo-se à conferência da CERA que será aberta em Houston na terça-feira.

Dados do Index - O UCCI acompanha os custos de equipamentos, instalações, materiais de construção e pessoal utilizados em um portfólio geograficamente diversificado de mais de duas dúzias de projetos de desenvolvimento de petróleo e gás em mar aberto e em terra. É similar ao índice de preços ao consumidor (CPI) porque proporciona uma ferramenta fácil de entender para acompanhamento e previsão de um ambiente complexo e dinâmico. O UCCI é único em alavancar ferramentas proprietárias de banco de dados de custos e modelagem de custos para o conjunto de software IHS QUE$TOR(TM). Ele também proporciona a plataforma para o Capital Costs Analysis Forum da CERA.

"Se a tendência atual continuar, 2007 deverá ser um ano de aumentos adicionais. Apesar de uma ligeira queda na taxa de aumento durante os seis meses até 31 de outubro, esperamos que os custos de capital de projetos continuem a alcançar novos níveis recordes durante 2007", disse o diretor sênior da CERA e gerente de projeto do UCCI, Richard Ward. "Com os altos preços do petróleo conduzindo novos projetos de desenvolvimento, as limitações de capacidade continuam a gerar aumentos nos custos do equipamento e serviços."

Projetos em águas profundas experimentaram os maiores aumentos de custos, de acordo com dados do UCCI, aumentando 15% no último período de seis meses, principalmente devido a preços de equipamentos de perfuração, limites tecnológicos e necessidades de capacitação, e os aumentos deverão continuar devido à pouca capacidade da indústria. As instalações em terra, incluindo LNG (Gás Natural Liquefeito), tiveram as menores taxas de aumento, 12%, mas estão apenas um pouco atrás das médias globais.

"Custos mais elevados, combinados com a recente queda nos preços do gás, tornaram alguns projetos não-econômicos e geraram reavaliação de planos", disse Ward. "Isso produziu um ligeiro relaxamento no apertado serviço de suporte ou mercados de commodity, particularmente nos Estados Unidos. E, de maneira mais notável nos projetos de gás natural, onde os custos de desenvolvimento continuaram altos. Entretanto, a pequena capacidade adicional disponibilizada foi rapidamente absorvida por outras áreas geográficas onde esses recursos eram necessários."

Condutores de custo - Dos nove principais condutores dos custos de desenvolvimento de capital de projeto, o aço foi o único segmento a ter decréscimo nos últimos 12 meses, principalmente porque os preços do aço começaram a acelerar globalmente antes do recente aumento nos preços e na demanda do petróleo. A maior parte dos outros - exceto equipamentos e materiais a granel - está enfocada especificamente no negócio de petróleo e gás e está próxima da capacidade máxima.

Mercado Variação % 12 meses(1): Aço 3,5% | Plataformas em mar aberto 309,2% | Equipamentos 16,5% | Depósitos - Fabricação 21,7% | Materiais a granel 12,5% | Embarcações de instalação em mar aberto 41,0% | Plataformas em terra 18,2% | Engenharia e gerenciamento de projeto 23,0% | Mão-de-obra de construção 13,0%.

(1) Dados até outubro de 2006: Aço - Com o aço da indústria de petróleo com menos de 2% da produção total de aço e fábricas especiais necessárias para aço necessário para a indústria de petróleo, a indústria enfrenta preços altos e redução de capacidade.

Plataformas em mar aberto - Uma busca de empreiteiras de perfuração para expandir suas frotas produziu planos para construção de mais de 100 novas plataformas nos próximos quatro anos. Se a demanda permanecer elevada, a maioria dessas plataformas irá para o mercado e algumas plataformas adicionais podem ter a construção iniciada. Isso deverá melhorar as taxas mas não antes de meados de 2009. Como a perfuração responde por 40% a 50% dos custos de desenvolvimento, um aumento de 25% na taxa de plataformas pode produzir um aumento de 10% ou mais no custo total do projeto.

Equipamentos - o mercado para equipamentos duráveis de petróleo e gás como geradores, compressores, embarcações, torres e permutadores - é muito limitado com tempos de entrega estendidos e preços altos. A CERA e a IHS estima a capacidade atual em 185 mil toneladas/ano e não observaram movimentação dos fornecedores para aumentar suas instalações. As exigências de controle de qualidade e regras de conteúdo locais também restringem o mercado de suprimento.

Depósitos e fabricação - Concorrentemente com a atual ascensão do segmento de fabricação de navios em geral, a fabricação de petróleo e gás especializada unitária encontra preços elevados. Os depósitos estão atualmente na capacidade e mesmo com a expansão de 15% esperada até 2012, a utilização continua alta, assim como a demanda para transportadoras de gás, especialmente tanques de LNG.

Embarcações de instalação em mar aberto - Os planos anunciados por companhias de instalação de oleodutos para expandir a capacidade da atual frota de 56 embarcações em 8% ou 3 novas embarcações, são insuficientes para atender à demanda de curto prazo. A frota mundial de 26 embarcações de guindastes pesados é projetada para se expandir em uma em 2009, aumentando a capacidade total de elevação em cerca de 15%. Se a demanda por projetos de instalação enfraquecer devido a um declínio nos preços do petróleo, os projetos de desmantelamento adiados também propugnarão por capacidade disponível mas a taxas reduzidas.

Design e gerenciamento de projeto - Embora os esforços vigorosos para atrair novos talentos e para abrir centros de projetos na Ásia e Oriente Médio tenham levado um número potencialmente grande de pessoal para a área de projeto detalhado, serão necessários pelo menos cinco anos para que a experiência dos iniciantes alcance o nível requerido para as principais tarefas de engenharia e gerenciamento de projeto. A IHS e a CERA prevêem que os custos de design e gerenciamento de projeto continuarão a subir até então, com pagamentos adicionais necessários para especialistas em águas profundas, trabalhos submarinos e gerenciamento de projeto.

"O que essa análise nos diz e que a capacidade está apertada em todos os mercados", observou Ward. "A questão é, onde estão as expansões e adição de capacidade? A resposta é que em vários mercados elas estão em andamento. Entretanto, muito disso exige investimento significante e muitos anos para entrar em funcionamento, além da confiança em forte demanda. Embora os preços do petróleo estejam acima de US$ 55/bbl a CERA espera que a confiança continue. Se os preços caírem para menos de US$ 50/bbl, a indústria deve esperar que alguns projetos de expansão sejam cancelados ou adiados", disse ele.

"O negócio de petróleo e gás está em uma encruzilhada. Os custos de múltiplos componentes de importantes projetos aumentaram sensivelmente nos últimos três anos. Como uma medida completa de custos de projetos, o UCCI subiu 53% desde o final de 2004. Embora os preços de commodity ainda estejam fortes, e devem continuar fortes em um futuro próximo, esse aumento de custos está fazendo com que as empresas reavaliem as economias e a viabilidade de várias iniciativas importantes. A análise da CERA indica que, para o restante de 2007, os custos devem continuar a aumentar, mas talvez não tão rapidamente como no ano passado, uma situação que continuaremos a monitorar para verificar mudanças", concluiu Ward.

A IHS (NYSE:IHS) é fornecedora líder de informações técnicas críticas, ferramentas de suporte a decisões e serviços relacionados a clientes ao redor do mundo. Nossos dados e serviços são utilizados principalmente pelas indústrias de energia, defesa, aeroespaciais, construção, produtos eletrônicos e automotivas. A IHS traduz o valor de nossas informações globais, especialização e conhecimento para capacitar o sucesso do cliente e criar satisfação do cliente diariamente. Desde governos e grandes corporações multinacionais a companhias menores e profissionais técnicos em mais de 100 países, os clientes contam com nossas ofertas para facilitar a tomada de decisões, suportar os principais processos e melhorar a produtividade. A IHS está nos negócios há mais de 50 anos e emprega mais de 2.500 pessoas ao redor do mundo.

A Cambridge Energy Research Associates (CERA), uma companhia da IHS, é consultora líder para companhias de energia, consumidores, instituições financeiras, provedores de tecnologia e governo. A CERA fornece conhecimento estratégico e análises independentes sobre mercados de energia, geopolítica, tendências da indústria e estratégia. A CERA está baseada em Cambridge, Massachusetts, e tem escritórios em Bangkok, Pequim, Calgary, Dubai, Joanesburgo, Cidade do México, Moscou, Mumbai, Oslo, Paris, Rio de Janeiro, San Francisco, Tóquio e Washington, DC. | www.cera.com

(C) 2007, IHS é uma marca comercial registrada da IHS Inc. CERA é uma marca comercial registrada da Cambridge Energy Research Associates Inc. Todos os outros nomes de companhia e produtos podem ser marcas comerciais de seus respectivos proprietários. Copyright (C) 2007 IHS Inc. Todos os direitos reservados. | AE/Business Wire Latin America