Citi Adquire Bisys Group Inc.

Nova York - A Citi anunciou que assinou um contrato para adquirir a Bisys Group Inc. por US$ 1,45 bilhão em uma transação totalmente em dinheiro. Os acionistas da Bisys receberão um pagamento pela fusão de US$ 11,85 por ação e um dividendo especial de US$ 0,15 a ser pago no fechamento da transação pela Bisys para um pagamento total de US$ 1,47 bilhão. Através da aquisição e manutenção da Divisão de Serviços de Investimentos da Bisys, que inclui os negócios de Serviços de Fundos e Serviços de Investimentos Alternativos, a Citi se tornará fornecedora líder de mercado de serviços de fundos de hedge e fundos mútuos, bem como administradora de primeira linha para a indústria de capital privado.

No fechamento a Citi venderá as Divisões de Aposentadoria e Seguro da Bisys a afiliadas da J.C. Flowers & Co. LLC, tornando o custo líquido da transação para a Citi de aproximadamente US$ 800 milhões.

"A Bisys e a Citi têm um ajuste perfeito. A divisão de Serviços de Investimentos da Bisys leva a Citi para uma posição de liderança do mercado em administração de fundos de hedge e serviços de fundos mútuos, e a sua integração na rede global da Citi ampliará nossa plataforma de cliente de serviço completo e reafirmará nosso enfoque no atendimento das necessidades dos mercados de alto crescimento, incluindo capital privado e fundos de hedge", disse Michael Klein, co-presidente da Citi Markets & Banking. "Os clientes da Bisys terão agora acesso ao conjunto completo de soluções de negócios bancários e mercados de capitais líderes da indústria da Citi.

"Além de demonstrar o contínuo empenho da Citi para com o investimento e áreas de grande crescimento de nossos negócios, esta aquisição melhora nossas capacidades de serviços de fundos de fundos e fundos mútuos enquanto estabelece a Citi como fornecedora líder de serviços de fundos de capital privado. A Citi está empenhada em integrar essa nova operação em um negócio de nível mundial redimensionável e melhorar nossa inovadora oferta de serviços para clientes novos e existentes da Citi", disse Tom Maheras, co-presidente da Citi Markets & Banking.

"A Citi nos permitirá oferecer aos nossos clientes acesso à plataforma completa de soluções de mercados de capital e negócios bancários globais", disse Robert Casale, presidente do Conselho de Administração, presidente interino e diretor executivo da Bisys Group Inc. "A combinação da especialização, recursos e relacionamento com clientes da City com nossas capacidades operacionais, base de clientes e experiência na área de investimentos de fundos mútuos e alternativos, será formidável."

A transação deverá ser concluída no segundo semestre deste ano e está sujeita à aprovação pelos acionistas da Bisys e a aprovações regulamentares nos Estados Unidos, Irlanda e Bermudas. A transação deverá ser neutra em termos de lucro por ação no primeiro ano e acretiva depois disso.

O Banco de Investimento da Citi foi consultor exclusivo da Citi nessa transação.

Perfil da Citi - A Citi é a mais completa parceira de finanças para corporações, instituições financeiras, investidores institucionais e governos do mundo. Como líder global em negócios bancários, mercados de capitais e serviços de transações, com uma presença de longo tempo em mais de 100 países, a Citi capacita os clientes a alcançar seus objetivos financeiros estratégicos fornecendo-lhes idéias avançadas, os melhores produtos e soluções, e acesso incomparável a capital e liquidez. A Citi também fornece uma ampla gama de produtos e serviços financeiros para indivíduos através de nomes de marca que incluem Citi Smith Barney, Citibank e Banamex. | em www.citigroup.com ou www.citi.com.

Perfil da A J.C. Flowers & CO. LLC - A J.C. Flowers & Co. LLC, baseada em Nova York, é uma empresa de capital privado enfocada unicamente no setor de serviços financeiros. Seu fundo mais recente tem mais de US$ 7 bilhões em compromissos de investidores.

Perfil da BISYS Group INC. - A BISYS Group Inc. (NYSE:BSG) fornece soluções de terceirização que ajudam as empresas de investimentos e companhias de seguro a atender de maneira eficiente a seus clientes, aumentar seus negócios e responder a exigências regulamentares crescentes. Seu grupo de Serviços de Investimentos fornece serviços de administração e distribuição para fundos mútuos, fundos de hedge, fundos de capital privado, planos de aposentadoria, contas administradas separadamente e outros produtos de investimentos. Através de seu grupo de Serviços de Seguro, a BISYS é a maior distribuidora de atacado independente de seguro de vida e distribuidora de atacado independente líder em seguro de acidentes/propriedades comerciais, assistência a longo prazo, incapacidade e produtos de anuidade. | www.bisys.com.| Por: AE/Business Wire Latin America